Menganalisis Tesla Berbanding Pesaing Dalam Industri Kereta
Dalam dunia perniagaan yang pantas dan sangat kompetitif hari ini, sangat penting bagi pelabur dan pengikut industri untuk melakukan penilaian syarikat yang komprehensif. Dalam artikel ini, kami akan menyelidiki perbandingan industri yang luas, menilai Tesla (NASDAQ: TSLA) berhubung dengan pesaing utamanya dalam industri Automobil. Dengan memeriksa dengan teliti metrik kewangan utama, kedudukan pasaran, dan prospek pertumbuhan, objektif kami adalah untuk memberikan pandangan berharga dan menyerlahkan prestasi syarikat dalam industri.
Latar Belakang Tesla
Tesla adalah pembuat kereta kenderaan elektrik bateri bersepadu secara menegak dan pemaju perisian kecerdasan buatan dunia nyata, yang merangkumi pemanduan autonomi dan robot humanoid. Syarikat ini mempunyai banyak kenderaan dalam armada, termasuk sedan mewah dan sederhana, SUV crossover, trak ringan, dan trak separa. Tesla juga merancang untuk mula menjual kereta sukan dan menawarkan perkhidmatan robotaxi. Penghantaran global pada tahun 2024 sedikit di bawah 1.8 juta kenderaan. Syarikat itu menjual bateri untuk penyimpanan pegun untuk hartanah kediaman dan komersil termasuk utiliti dan panel solar dan bumbung solar untuk penjanaan tenaga. Tesla juga memiliki rangkaian pengecasan pantas dan perniagaan insurans kenderaan.
| Syarikat | P/E | P/B | P/S | ROE | EBITDA (dalam berbilion) | Keuntungan kasar (dalam berbilion) | Pertumbuhan Pendapatan |
|---|---|---|---|---|---|---|---|
| Tesla Inc. | 334.87 | 20.19 | 17.89 | 1.75% | $3.66 | $5.05 | 11.57% |
| Toyota Motor Corporation | 9.73 | 1.20 | 0.91 | 2.54% | $1824.36 | $1968.84 | 8.15% |
| General Motors Co | 15.79 | 1.16 | 0.44 | 1.95% | $5.74 | $3.11 | -0.34% |
| Ferrari NV | 35.62 | 15.01 | 8.07 | 10.42% | $0.67 | $0.88 | 7.4% |
| Ford Motor Co | 11.36 | 1.12 | 0.28 | 5.29% | $3.67 | $4.3 | 9.39% |
| Li Auto Inc | 15.42 | 1.64 | 0.88 | -0.86% | $-0.71 | $4.47 | -36.17% |
| Thor Industries Inc | 20.10 | 1.31 | 0.58 | 0.5% | $0.11 | $0.32 | 11.5% |
| Winnebago Industries Inc | 33.43 | 0.98 | 0.42 | 0.45% | $0.03 | $0.09 | 12.32% |
| Kumpulan Workhorse Inc | 0.07 | 1.50 | 0.35 | -28.77% | $-0.01 | $-0.01 | -4.97% |
| Purata | 17.69 | 2.99 | 1.49 | -1.06% | $229.23 | $247.75 | 0.91% |
Setelah memeriksa Tesla, trend berikut dapat disimpulkan:
Terutama, nisbah Harga kepada Pendapatan semasa untuk saham ini, 334.87, adalah 18.93x melebihi norma industri, mencerminkan penilaian yang lebih tinggi berbanding industri.
Dengan nisbah Harga kepada Buku 20.19, yang merupakan 6.75x purata industri, Tesla mungkin dianggap terlalu dinilai dari segi nilai bukunya, kerana ia diperdagangkan pada gandaan yang lebih tinggi berbanding rakan sekerja industri.
Nisbah Harga kepada Jualan sebanyak 17.89, iaitu 12.01x purata industri, menunjukkan saham berpotensi dinilai terlalu tinggi berhubung dengan prestasi jualannya berbanding rakan sebaya.
Syarikat ini mempunyai Pulangan Ekuiti (ROE) yang lebih tinggi sebanyak 1.75%, iaitu 2.81% melebihi purata industri. Ini menunjukkan penggunaan ekuiti yang cekap untuk menjana keuntungan dan menunjukkan keuntungan dan potensi pertumbuhan.
Dengan Pendapatan Sebelum Faedah, Cukai, Susut nilai, dan Pelunasan (EBITDA) yang lebih rendah sebanyak $3.66 Bilion, iaitu 0.02x di bawah purata industri, syarikat mungkin menghadapi keuntungan atau cabaran kewangan yang lebih rendah.
Syarikat ini mempunyai keuntungan kasar yang lebih rendah sebany ak $5.05 Bilion, yang menunjukkan 0.02x di bawah purata industri. Ini berpotensi menunjukkan pendapatan yang lebih rendah selepas mengira kos pengeluaran.
Pertumbuhan pendapatan syarikat sebanyak 11.57% jauh lebih tinggi berbanding purata industri sebanyak 0.91%, mempamerkan prestasi jualan yang luar biasa dan permintaan yang kuat untuk produk atau perkhidmatannya.
Nisbah Hutang Kepada Ekuiti
Nisbah hutang-ke-ekuiti (D/E) mengukur leveraj kewangan syarikat dengan menilai hutangnya berbanding dengan ekuitinya.
Mengingat nisbah hutang ke ekuiti dalam perbandingan industri membolehkan penilaian ringkas mengenai kesihatan kewangan dan profil risiko syarikat, membantu dalam membuat keputusan yang tepat.
Apabila menilai Tesla berbanding 4 rakan sebaya teratasnya menggunakan nisbah hutang-ke-ekuiti, perbandingan berikut boleh dibuat:
Tesla mempunyai kedudukan kewangan yang lebih kuat berbanding dengan 4 rakan sebaya teratas, seperti yang dibuktikan oleh nisbah hutang ke ekuiti yang lebih rendah sebanyak 0.17.
Ini menunjukkan bahawa syarikat mempunyai keseimbangan yang lebih baik antara hutang dan ekuiti, yang dapat dianggap sebagai petunjuk positif oleh pelabur.
Pengambilan Utama
Bagi Tesla, nisbah PE, PB, dan PS semuanya tinggi berbanding rakan sekerja industri, menunjukkan saham yang berpotensi terlalu dinilai. Sebaliknya, ROE tinggi Tesla menunjukkan keuntungan yang kuat, sementara EBITDA rendah dan tahap keuntungan kasar boleh menimbulkan kebimbangan mengenai kecekapan operasi. Selain itu, kadar pertumbuhan pendapatan yang tinggi mencerminkan prospek positif untuk prestasi masa depan syarikat dalam industri Automobil.
Artikel ini dihasilkan oleh enjin kandungan automatik Benzinga dan dikaji oleh editor.