Bancorp Financial Pertama Untuk Memperoleh Finward Berasaskan Munster Dalam Transaksi Semua Saham; Di bawah Syarat Perjanjian, Setiap Saham Tertunggak Saham Biasa Finward Akan Ditukar Menjadi Hak Menerima 1.35 Saham Saham Biasa Kewangan Pertama, Menilai Transaksi Pada ~ $208M

Bancorp Kewangan Pertama. (NASDAQ: FFBC) dan Finward Bancorp (NASDAQ: FNWD) bersama-sama mengumumkan hari ini bahawa mereka telah membuat perjanjian di mana First Financial akan memperoleh Finward yang berpangkalan di Munster dalam transaksi semua saham, seterusnya memperluas kehadiran First Financial di pasaran Chicagoland yang kukuh dengan francais deposit teras yang kuat termasuk 24 pusat kewangan dan kehadiran 116 tahun di pasaran Northwest Indiana dan Chicago. Digabungkan dengan 15 lokasi runcit dari pemerolehan First Financial baru-baru ini di pasaran Chicagoland, pemerolehan Finward meningkatkan kehadiran pasaran First Financial dan meningkatkan deposit pro formanya di kawasan statistik metropolitan Chicago sebanyak 75% kepada lebih dari $4 bilion.

“Penambahan Finward Bancorp dan Peoples Bank dijangka secara strategik memperluas kemampuan First Financial untuk melayani pengguna dan perniagaan pasaran Chicagoland dan Northwest Indiana. Kami teruja untuk bekerjasama dengan bank yang mempunyai falsafah operasi yang serupa dan budaya kredit yang kuat,” kata Archie Brown, Presiden dan Ketua Pegawai Eksekutif First Financial Bank. “Kami telah membina gabungan perkhidmatan perbankan runcit dan komersil yang mengagumkan, perkhidmatan pengurusan kekayaan, dan penyelesaian perbankan khusus, dilengkapi dengan model perniagaan berpusat pelanggan dan berfokus komuniti kami, yang menawarkan alternatif kepada bank yang lebih besar. Untuk menunjukkan komitmen selanjutnya kami kepada Chicago dan Northwest Indiana, First Financial telah komited untuk menderma $500,000 kepada Yayasannya untuk kepentingan organisasi tempatan dalam komuniti yang dilayan oleh Finward, sebagai tambahan kepada $1 juta yang kami sumbangkan kepada Yayasan ketika kami memasuki pasaran Chicago dengan pemerolehan BankFinancial Corporation yang lengkap pada Januari 2026.”

Setelah selesai transaksi, talian perniagaan pengguna, pengurusan amanah/kekayaan dan kredit komersil Finward akan dimasukkan ke dalam bidang perniagaan First Financial masing-masing, dan pekerja Peoples Bank akan menjadi rakan sekerja First Financial.

“Perkongsian ini mewakili bab seterusnya yang menarik untuk organisasi kami dan komuniti yang kami layani,” kata Benjamin Bochnowski, Ketua Pegawai Eksekutif Peoples Bank. “First Financial berkongsi komitmen mendalam kami kepada pelanggan, pekerja, pemegang saham, dan komuniti yang telah mempercayai kami selama lebih dari 100 tahun. Bersama-sama, kami mempercepat strategi bersama kami untuk melayani pasaran Chicagoland dan Northwest Indiana dengan lebih baik. Kami mewujudkan francais perbankan serantau yang lebih kuat dengan kemampuan yang diperluas, sumber yang lebih besar, dan tumpuan yang lebih tajam untuk memberikan perkhidmatan yang luar biasa. Kami yakin perkongsian ini akan mewujudkan peluang yang bermakna bagi pelanggan dan pekerja kami, sambil memelihara nilai-nilai berpusat komuniti yang telah menentukan organisasi kami selama beberapa generasi.”

Melalui penambahan ini, First Financial meneruskan tempoh pertumbuhan baru-baru ini, termasuk pengambilalihan Westfield Bancorp di Timur Laut Ohio dan BankFinancial Corporation di Chicago, dan pengembangan perbankan komersialnya ke Chicago, Cleveland dan Grand Rapids. Pangkalan Midwestern First Financial merangkumi Chicago, IL; Cincinnati, Dayton, Cleveland dan Columbus, OH; Indianapolis, IN; dan Louisville, KY. Pengambilalihan Finward meningkatkan jejak Chicagoland sedia ada First Financial yang merangkumi pejabat pengeluaran pinjaman komersialnya di Fulton Market; bahagian Agile Premium Finance di Lincolnshire, IL; dan Bannockburn Capital Markets di pusat bandar Chicago. Selain itu di kawasan itu, First Financial menawarkan penyelesaian perbankan runcit dan perniagaan di Northwest Indiana dan Timur Laut Illinois.

Syarat Transaksi

Di bawah syarat-syarat perjanjian itu, setiap saham tertunggak saham biasa Finward akan ditukar menjadi hak untuk menerima 1.35 saham saham biasa First Financial, menilai transaksi pada kira-kira $208 juta, berdasarkan harga saham penutupan First Financial pada 20 Julai 2026. Transaksi ini dijangka bertambah kira-kira 5% kepada pendapatan sesaham First Financial, dan nilai buku ketara per saham (“TBV”) First Financial pada penutupan dianggarkan hanya sedikit dicairkan (pencairan 0.4%) dengan jangkaan pendapatan TBV sebanyak 0.6 tahun. Perjanjian penggabungan telah diluluskan sebulat suara oleh Lembaga Pengarah First Financial dan Finward.

Urus niaga dijangka ditutup pada suku keempat 2026, tertakluk kepada kepuasan keadaan penutupan biasa, kelulusan peraturan dan kelulusan pemegang saham Finward.