WF Holding Limited Memasuki Perjanjian Pembelian Ekuiti Siap Sedia $30M Dengan Pelabur Institusi; Akan Mengeluarkan 750K Saham Biasa Kepada Pelabur

Di bawah terma dan tertakluk kepada syarat-syarat Perjanjian Pembelian, Syarikat mempunyai hak, tetapi bukan kewajipan, untuk menjual kepada Pelabur, dan Pelabur diwajibkan untuk membeli, saham biasa dalam jumlah sehingga Jumlah Komitmen. Jualan di bawah Perjanjian Pembelian tidak akan bermula sehingga semua syarat yang dinyatakan dalam Perjanjian Pembelian telah dipenuhi, termasuk bahawa Tambahan Prospektus (seperti yang ditakrifkan di bawah) telah difailkan dengan Suruhanjaya Sekuriti dan Bursa (“SEC”). Selepas itu, Syarikat boleh, dari semasa ke semasa dan mengikut budi bicara mutlaknya, untuk tempoh dua puluh empat (24) bulan dari tarikh Perjanjian Pembelian, pada mana-mana hari dagangan yang dipilihnya, dengan syarat harga penutupan saham biasa sama atau lebih besar daripada $0.10, mengarahkan Pelabur untuk membeli minimum $100,000 dan sehingga maksimum $3,000,000 saham biasa Syarikat, sama dengan had pemilikan yang bermanfaat kepada 9.99% saham biasa yang tertunggak dari semasa ke semasa.

Syarikat akan mengawal masa dan jumlah penjualan saham biasa kepada Pelabur. Harga pembelian saham biasa yang boleh dijual kepada Pelabur di bawah Perjanjian Pembelian adalah sama dengan yang lebih rendah daripada (i) $1.01 (sama dengan 50% daripada harga penutupan saham biasa di Pasaran Modal Nasdaq pada tarikh Perjanjian Pembelian) dan (ii) 50% daripada harga penutupan terendah saham biasa di Pasaran Modal Nasdaq semasa seratus lapan puluh (180) hari dagangan sebelum permintaan tarikh pembelian yang berkenaan, dalam setiap kes tertakluk kepada harga lantai $0.10 (tertakluk kepada pelarasan sekiranya berlaku saham perpecahan, dividen saham, kapitalisasi semula, penyusunan semula atau transaksi serupa).

Perjanjian Pembelian mengandungi perwakilan dan jaminan adat, perjanjian dan syarat penutupan. Perjanjian Pembelian akan ditamatkan secara automatik pada awal (i) hari pertama bulan berikutnya selepas ulang tahun 24 bulan dari tarikh Perjanjian Pembelian atau (ii) tarikh di mana Pelabur hendaklah membeli saham biasa yang sama dengan Jumlah Komitmen. Perjanjian Pembelian juga boleh ditamatkan dengan persetujuan bersama pihak-pihak. Kedua-dua pihak tidak boleh menyerahkan atau memindahkan hak dan kewajipannya di bawah Perjanjian Pembelian.