Ujian Utama Palo Alto Networks adalah Sama ada Panduan FISKAL 2027 NGS ARR Dapat Mengalahkan Harapan: Penganalisis

Palo Alto Networks, Inc. (NASDAQ: PANW) menerima kenaikan ramalan harga daripada Cantor Fitzgerald pada hari Rabu, menjelang keputusan fiskal suku keempat syarikat 2026.

Penganalis is Jonathan Ruykhaver dan Ben Mitchell menaikkan ramalan harga 12 bulan mereka kepada $425 dari $340, sambil mengekalkan penarafan Berat badan berlebihan.

Cantor berkata panduan fiskal awal 2027 untuk pendapatan berulang tahunan (NGS) keselamatan generasi akan datang (ARR), ukuran pendapatan keselamatan berasaskan langganan yang dijangka berulang setiap tahun, adalah acara utama dalam cetakan yang akan datang.

Konsensus FactSet menunjukkan pertumbuhan fiskal 2027 NGS ARR sebanyak 22.1%, dan Cantor mengatakan saham memerlukan panduan awal di atas tahap itu untuk membenarkan penilaian semasa. Model firma itu meramalkan NGS ARR baru bersih organik sekitar $573 juta untuk suku tersebut.

Rekod Prestasi Pendapatan dan Cek Saluran Rakan Kongsi

Cantor menyatakan bahawa saham Palo Alto Networks didagangkan pada 59.8 kali ganda nilai perusahaan fiskal 2027 yang dianggarkan kepada aliran tunai bebas, berbanding dengan purata kumpulan rakan sebaya 21.4 kali.

Firma itu mengatakan Palo Alto Networks telah mengatasi konsensus mengenai pendapatan dan NGS ARR dalam setiap sembilan suku terakhir, dengan kejutan pendapatan rata-rata sekitar 0.9% dan kejutan ARR rata-rata sekitar 2%.

Tinjauan Cantor terhadap 27 rakan kongsi mendapati 63% melaporkan penjualan lebih awal daripada rancangan, meningkat daripada 57% pada suku sebelumnya, sementara rakan kongsi yang melaporkan hasil di bawah rancangan merosot kepada 15% daripada 18%.

Rakan kongsi memberitahu Cantor bahawa pelanggan membeli dalam strategi pemerolehan CyberArk dan Chronosphere syarikat, walaupun rakan kongsi menggambarkan kedua-dua integrasi sebagai peringkat awal.

Integrasi CyberArk Dan Permintaan Keselamatan AI

Palo Alto Networks menutup pemerolehan CyberArk pada bulan Februari dan melancarkan Idra, platform identiti yang dibina berdasarkan teknologi pengurusan akses istimewa CyberArk, pada bulan Mei.

Cantor berkata NGS ARR CyberArk melebihi $1.3 bilion, meningkat 27% tahun ke tahun, dengan sasaran sinergi berjalan tiga hingga enam bulan lebih awal daripada jadual. Firma itu berkata ia terus menjangkakan perubahan dalam perbelanjaan keselamatan kecerdasan buatan pada akhir 2026 atau awal 2027.

Tindakan Harga PANW: Saham Palo Alto Networks turun 4.46% kepada $357.44 pada masa penerbitan pada hari Rabu, menurut data Benzinga Pro.

Foto: Shutterstock