Ketakutan Pertandingan AI Broadcom Nampak Terlalu Besar: Penganalisis
Broadcom Inc. (NASDAQ: AVGO) tetap berada di landasan untuk pertumbuhan pendapatan AI yang meletup kerana program cip tersuaminya dengan Alphabet Inc. (NASDAQ: GOOGL) Google dan hiperscalers lain maju, menurut JPMorgan.
Penganalisis Harlan Sur mengulangi pen arafan kelebihan berat badan di Broadcom pada hari Khamis, mengatakan penyelidikan baru-baru ini menunjukkan pendapatan AI fiskal 2026 boleh melebihi $56 bilion. Itu akan mewakili pertumbuhan lebih daripada 180% tahun ke tahun. JPMorgan menjangkakan pendapatan AI meningkat dua hingga 2.5 kali lagi pada fiskal 2027.
Peta Jalan TPU Google Broadcom kekal utuh
JPMorgan menolak kebimbangan mengenai persaingan dan kemungkinan gangguan terhadap perniagaan Google TPU Broadcom.
Firma itu berkata Broadcom telah mula meningkatkan ASIC TPU v8i 3-nanometer generasi akan datang Google. Ia juga menjangkakan TPU v9 2-nanometer akan naik pada awal tahun 2028.
JPMorgan berkata perjanjian lima tahun April antara Google dan Broadcom masih berlaku. Perjanjian itu memastikan peranan Broadcom merentasi empat generasi TPU, dari v8 hingga v11. Ia juga merangkumi komitmen untuk meningkatkan pendapatan berkaitan TPU tahunan hingga tahun 2031.
Firma itu berkata laporan kemungkinan kelewatan atau pembatalan TPU v9 tidak sepadan dengan penyelidikannya. Broadcom juga telah memulakan kerja reka bentuk harta intelek awal untuk generasi TPU v10 berikutnya.
Permintaan Rangkaian AI Melampaui Bekalan
JPMorgan juga menunjukkan permintaan yang kuat untuk produk rangkaian AI Broadcom. Permintaan untuk Tomahawk 5 dan Tomahawk 6 generasi akan datang kekal di atas kapasiti bekalan Broadcom untuk tahun ini dan tahun depan, kata penganalisis.
Di luar Google, program cip AI tersuai Broadcom dengan Meta Platforms Inc. (NASDAQ: META), OpenAI, Anthropic, ByteDance Ltd., Alibaba Group Holding Limited (NYSE: BABA), SoftBank Group Cor p. (OTC: SFTBY) disokong Arm Holdings plc (NASDAQ: ARM), Apple Inc. (NASDAQ: AAPL) dan SambaNova Systems Inc. kekal dalam pelbagai peringkat reka bentuk, tanjakan atau pengeluaran, menurut laporan itu.
JPMorgan berkata pelabur terus memandang rendah kedudukan Broadcom dalam silikon AI tersuai. Firma itu menyatakan bahawa Broadcom telah membantu Google membawa 14 reka bentuk cip canggih ke pasaran sejak 12 tahun yang lalu dan mengulangi pendiriannya terhadap saham.
Tindakan Harga Broadcom
Tindakan Harga AVGO: Saham Broadcom meningkat 0.23% pada $363.32 pada masa penerbitan pada hari Khamis, menurut data Benzinga Pro.
Foto melalui Shutterstock