Perjanjian Cip AI Google Marvell Boleh Memacu Pendapatan Jangka Panjang $120 Bilion: Penganalisis

Saham Marvell Technology Group Ltd. (NASDAQ: MRVL) menarik ulasan penganalisis baru pada hari Jumaat selepas syarikat itu meningkatkan prospek pendapatan fiskal 2027 dan fiskal 2028.

Penganalis@@ is Rosenblatt mengulangi penarafan Beli dan ramalan harga $300, berdasarkan 28 kali ganda rangka kerja pendapatan sesaham fiskal 2029 mereka. Needham men aikkan ramalan harganya kepada $300 dari $270, mengekalkan penarafan Beli, berdasarkan kira-kira 30 kali anggaran kalendar 2028 bukan GAAP EPS mereka sebanyak $10.25.

Saham Marvell jatuh pada hari Jumaat walaupun terdapat hasil yang tercatat kerana pelabur menjangkakan lebih banyak lagi selepas kenaikan 220% + yang besar sepanjang tahun lalu.

Kebimbangan utama ialah pertumbuhan pesat dalam cip AI tersuai margin rendah sementara menekan margin kasar, sementara tawaran AI baru utama seperti Google dijangka menyumbang dengan lebih bermakna hanya pada tahun-tahun kemudian.

Ringkasnya, perniagaan AI semakin kuat, tetapi pelabur kini menuntut pertumbuhan yang menguntungkan yang lebih cepat dan percaya banyak berita baik sudah dihargai dalam saham.

Tinjauan Hasil Dinaikkan

Pengurusan meningkatkan prospek pendapatan tahun fiskal 2027 dan tahun fiskal 2028 sebanyak $500 juta dan $1.5 bilion, kepada kira-kira $12 bilion dan $18 bilion, masing-masing. Needham menyatakan bahawa pengurusan membimbing pertumbuhan pendapatan tahun fiskal 2028 kepada lebih daripada 50% tahun ke tahun, meningkat daripada prospek sebelumnya sebanyak 45%.

Segmen Pusat Data Memacu Pertumbuhan

Rosenblatt mengaitkan peningkatan itu dengan interkoneksi, pertukaran dan tanjakan silikon tersuai pada separuh kedua tahun fiskal 2027.

Needham berkata pendapatan pusat data kini dijangka meningkat lebih daripada 60% tahun ke tahun pada tahun fiskal 2028.

Butiran Perjanjian Google

Needham menyatakan bahawa jika semua tonggak di bawah perjanjian komersil Marvell yang diumumkan sebelumnya dengan Google dicapai, ia boleh mewakili pendapatan sehingga $120 bilion dalam tempoh enam tahun akan datang.

Hari Penganalisis ditetapkan untuk Oktober

Rosenblatt menunjuk pada Hari Penganalisis Marvell pada awal Oktober, ketika pihak pengurusan dijangka memberikan perincian tambahan mengenai sasaran pendapatan dan margin jangka panjang.

T@@ indakan Harga MRVL: Saham Marvell Technology turun 9.96% kepada $217.41 pada masa penerbitan pada hari Jumaat, menurut data Benzinga Pro.

Foto oleh JHVEphoto melalui Shutterstock