SpaceX Elon Musk Sudah Menyewa AI Compute. Bolehkah Meta Mengejar?
Selama bertahun-tahun, perlumbaan AI telah ditentukan oleh siapa yang dapat membina model paling pintar. Walau bagaimanapun, semakin banyak pemenang mungkin syarikat yang memiliki kuasa pengkomputeran yang paling banyak. Space Exploration Technologies Corp. Elon Musk (NASDAQ: SPCX) telah mula mengubah infrastruktur AI menjadi perniagaan sendiri, dan Meta Platforms, Inc. (NASDAQ: META) nampaknya sedang menguji sama ada ia boleh melakukan perkara yang sama.
Perniagaan Komputasi SpaceX
Usaha AI terbaru SpaceX bukanlah chatbot lain - ia menyewa infrastruktur yang memberi kuasa kepada mereka.
Syarikat itu telah menandatangani perjanjian pengiraan berprofil tinggi dengan syarikat permulaan AI Anthropic, termasuk perjanjian yang dilaporkan bernilai sekitar $1.25 bilion sebulan, memberikan akses kepada pembuat Claude ke kapasiti penuh pusat data Colossus SpaceX.
Strategi ini mencerminkan perubahan yang lebih luas dalam ekonomi AI. Daripada memperlakukan GPU dan pusat data semata-mata sebagai aset dalaman, SpaceX mengewangkannya dengan menyewa kapasiti kepada pelanggan luar. Itu berkesan meletakkan syarikat dalam persaingan bukan sahaja dengan pemaju AI, tetapi juga dengan penyedia awan dan infrastruktur yang menyewa kuasa pengkomputeran.
Peluang AI Meta Seterusnya
Meta mungkin mengikuti jalan yang sama.
Pada bulan Julai, gergasi media sosial itu sedang dalam perbincangan awal untuk menyewa kapasiti pengkomputeran bernilai $10 bilion kepada Anthropic selama dua tahun. Walaupun perbincangan tetap awal dan mungkin tidak menghasilkan perjanjian, perjanjian sedemikian akan menandakan langkah penting ke arah mengkomersialkan infrastruktur AI Meta dan bukannya menempahnya secara eksklusif untuk modelnya sendiri.
Masa adalah ketara. Meta sudah merancang salah satu pengembangan infrastruktur AI terbesar di industri, dengan rancangan dalaman menunjukkan syarikat itu ber tujuan untuk menggunakan kapasiti pengkomputeran 14 gigaw att tahun depan bersama cip AI dalamannya.
Itu mencerminkan trend yang muncul di seluruh industri AI: syarikat dengan lembaran imbangan yang mendalam semakin membina infrastruktur besar terlebih dahulu dan mencari cara untuk menjana keupayaan berlebihan kemudian.
Apa yang Pelabur Perlu Tonton
Kisah sebenarnya bukanlah sama ada Meta dapat meniru perniagaan pajakan pengiraan SpaceX semalaman. Sama ada infrastruktur AI itu sendiri menjadi aliran pendapatan yang mandiri.
Pendapatan terkini Broadcom Inc (NASDAQ: AVGO) menggar iskan mengapa ini penting. Walaupun Ketua Pegawai Eksekutif Hock Tan mengulangi keyak inan terhadap permintaan AI jangka panjang, beliau mengakui bahawa kadar di mana cip digunakan ke pusat data berkuasa tetap menjadi pertimbangan utama dalam ramalan syarikat. Itu menunjukkan kekangan industri beralih dari permintaan untuk cip AI kepada ketersediaan infrastruktur berkuasa.
Bagi pelabur, itu dapat mentakrifkan semula di mana nilai dicipta. Sekiranya makmal AI terus menandatangani kontrak pengiraan berbilion dolar dan bukannya membina segala-galanya sendiri, syarikat yang memiliki pusat data berskala besar, GPU dan kapasiti kuasa mungkin mendapati diri mereka menduduki salah satu kedudukan paling menguntungkan dalam ekosistem AI - bukan hanya sebagai pembina AI, tetapi sebagai tuan tanah yang menguaskannya.
Foto ihsan: Shutterstock