Bank Awam mencadangkan untuk menswastakan Holding Kewangan Awam dalam perjanjian RM379 juta

KUALA LUMPUR: Public Bank Bhd (PBB) telah mencadangkan untuk menswastakan Public Financial Holdings Ltd (PFHL) milik 73.23% dan menarik balik penyenaraian yang terakhir dari Bursa Saham Hong Kong (HKSE).

Dalam pemfailan kepada Bursa Malaysia, PBB berkata ia berhasrat untuk menswastakan PFHL melalui skim pengaturan, menawarkan HK$2.50 secara tunai, atau kira-kira RM1.29, bagi setiap saham yang belum dimilikinya.

PBB kini memiliki 804.02 juta saham PFHL, mewakili 73.23% daripada modal saham yang dikeluarkan, manakala baki 293.90 juta saham, atau 26.77%, dipegang oleh pemegang saham lain.

Berdasarkan harga pembatalan HK$2.50, PBB akan membayar kira-kira HK$734.75 juta, atau kira-kira RM378.6 juta, untuk memperoleh baki saham.

Setelah selesai latihan, PFHL akan menjadi anak syarikat milik sepenuhnya PBB dan sahamnya akan dikeluarkan dari HKSE.

Harga tawaran mewakili premium 61.29% kepada harga penutupan PFHL sebanyak HK$1.55 pada 19 Ogos 2026, hari dagangan terakhir sebelum pengumuman itu.

Ia juga mewakili premium sebanyak 78.57% dan 81.16% berbanding harga penutupan purata 30 hari dan 60 hari PFHL, masing-masing.

Walau bagaimanapun, harga tawaran berada pada diskaun 64.69% kepada nilai aset bersih gabungan PFHL yang tidak diaudit kira-kira HK $7.08 sesaham pada 30 Jun 2026.

“Cadangan tersebut memberi peluang kepada pemegang saham skim untuk merealisasikan pelaburan mereka dengan segera pada premium yang menarik berbanding harga dagangan sejarah saham PFHL,” kata PBB.

Bank berkata kecairan dagangan saham PFHL agak rendah. Dalam tempoh 12 bulan sehingga dan termasuk hari dagangan terakhir, jumlah dagangan harian purata saham PFHL mewakili kira-kira 0.027% daripada jumlah saham PFHL yang dikeluarkan, dengan purata perolehan harian kira-kira HK$414,000.

“Dalam keadaan ini, pemegang saham skim yang ingin melupuskan pegangan saham yang besar melalui pasaran mungkin tidak dapat melakukannya dalam tempoh yang singkat tanpa berpotensi menjejaskan harga pasaran semasa,” tambahnya.

PBB juga berkata penswastaan yang dicadangkan akan memudahkan struktur pemilikan PFHL dan memudahkan penyelarasan yang lebih dekat dan penyelarasan yang lebih cekap antara PFHL dan kumpulan perbankan.

Ia berkata mengambil PFHL swasta juga akan menghapuskan kos dan keperluan pentadbiran yang berkaitan dengan mengekalkan penyenaraiannya, membolehkan sumber daya difokuskan lebih langsung pada operasi perbankannya.

PFHL terlibat terutamanya dalam perkhidmatan perbankan dan kewangan, pembrokeran saham, pajakan hartanah pelaburan, pembiayaan untuk pembeli teksi dan bas ringan awam, serta perdagangan dan penyewaan teksi.

Untuk enam bulan yang berakhir pada 30 Jun 2026, PFHL mencatatkan pendapatan operasi sebanyak HK$692.22 juta dan keuntungan bersih HK$25.19 juta.

“Cadangan itu dijangka meningkatkan pendapatan dan menyumbang positif kepada pendapatan masa depan dan pendapatan sesaham Kumpulan PBB,” katanya.

Latihan ini tidak memerlukan kelulusan daripada pemegang saham Bank Awam tetapi tertakluk kepada kelulusan daripada pemegang saham PFHL, Mahkamah Agung Bermuda dan HKSE, antara syarat lain.

Syarat-syarat mesti dipenuhi atau, jika berkenaan, diketepikan pada 8 Mac 2027, jika tidak dicadangkan penswastaan akan tamat.

Bank Pelaburan Awam Bhd telah dilantik sebagai penasihat utama Malaysia, manakala Quam Capital Ltd adalah penasihat kewangan Hong Kong untuk latihan ini.